跟蹤追擊
1961年9月20日清晨，深圳邊防檢查站檢查員在一個從香港入境去廣州的老太婆的手提包里，發現了偽裝成香煙的雷管和偽裝成奶糖的烈性***。邊防檢查站立即通知了駐深圳邊防檢查站的廣州***局偵察員李明剛。老太婆說手提包不是她的，她的提包里裝的是餅干、玩具小汽車等物品，下車才發現被人調包。稍后，服務員在候檢大廳發現一個提包，經核實正是老太婆的提包。李明剛分析，可能是特務企圖用調包的辦法將爆炸品帶進關，發現敗露就放棄自己的手提包脫身。檢查站根據進口的玩具小汽車稅單存根進行排查，發現共有16輛進口的玩具車，全部是去往廣州的旅客。廣州***局逐人排查，16個人全部都帶回了玩具汽車。李明剛立刻趕回廣州，逐人核對，發現來自香港的林永貴的玩具汽車是到廣州后才買的，他就是調包的特務。
***秘密逮捕了林永貴。林永貴交代；此行的任務，是通過在發電廠工作的叔叔林德祥接近發電廠，物色發展對象，并在9月30日晚7時炸毀發電廠，讓全廣州城一片黑暗。李明剛將計就計，讓林永貴給香港特務機關寫信，稱已物色了一個姓崔的，請派人來審查。幾天后，幾個武裝特務在邊防線聲東擊西，掩護一個不明身份的人成功偷渡。第二天，廣州何老師老朋友的兒子錢家仁從香港回到廣州工作，暫住何家。一個不明身份的人給林永貴打***，命他和發展對象到百貨公司接頭。李明剛假扮電廠工人與林永貴前去接頭。暗中審查的女特務、金塘鎮服裝廠工人徐英發現破綻，沒有亮明身份悄然而退。
徐英以給何老師的外甥女小蔡送訂做的衣服為由來到何家。小蔡到屋里試衣服時，徐英向錢家仁匯報了審查時發現的疑點:一是林永貴帶去的那個人根本不像我們的人；二是林永貴似乎處處聽命于那個人，并不是那個人聽林永貴的。錢家仁聽罷，決定放棄林永貴，另尋他人。他把目光投向在變電站工作的小蔡身上，他知道小蔡是無線電業余愛好者，便答應送給她一個萬能表。
李明剛判斷：既然林永貴的提包已經被截獲，特務們一定會再送爆炸物來。果然又有一個特務偷渡到廣州來送爆炸物，一個神秘人通知了林永貴。李明剛接到林永貴的報告，立即帶領小黃前往公園。座椅四周有一圈皮鞋腳印，有人在圍著椅子找過什么東西。李明剛仔細尋找，終于在椅子下找到了炸彈。***局隨后逮捕了送炸彈的特務，李明剛審訊后才知道，特務在公園放置了兩枚炸彈，但他們卻只找到一枚。李明剛想起椅子四周的腳印；想起進公園時曾與一個西裝革履的男子擦肩而過；想起住在何老師家的海外來客；想起何家的保姆曾說徐英經常從何家后門去何家，還發現一天晚上徐英與錢家仁在廚房悄悄說話。據此判斷，錢家仁、徐英可能是特務，很可能要利用小蔡爆炸變電站。
李明剛準備爭取何老師的幫助。他讓小黃設法將錢家仁調離何家。錢家仁和小蔡看電影去了，李明剛趁機來到何家。他告訴何老師錢家仁有重大特務嫌疑，分析了案件的重要和利害關系，贏得了何老師的配合。李明剛成功采集了錢家仁的皮鞋，印證了公園放炸彈的椅子四周的腳印就是錢家仁的。李明剛還得知錢家仁要送給小蔡一塊萬能表，這更證明了李明剛的推斷是正確的。這時錢家仁突然歸來取炸彈，見何老師有客人未敢行動。李明剛與何老師一起下棋，何老師心慌意亂，頻頻出錯。李明剛以沒有開水了為由，請何老師讓保姆去打開水。保姆要走時，李明剛把寫著“趕蛇出洞”的字條悄悄交給保姆，讓她交給樓下監視的小黃。錢家仁請何老師出去一起吃飯，并說小蔡還在外面等著。何老師邀請李明剛同去，李明剛謝絕，何老師便也堅持要留下來陪他，要錢家仁與小蔡一起去。
一會兒，喬扮防疫人員的小黃和居民小組長來到徐英家“檢查白蟻”。稍后，徐英來到何家借噴霧器說要噴藥消滅白蟻，暗示錢家仁將有人前來檢查，錢家仁驚慌失措。徐英發現何家的“客人”正是跟林永貴前去接頭的人，急忙離開。李明剛稱要出去打個***，離開何家。錢遂乘機從廁所水箱中取出炸彈裝入萬能表，匆匆離開。小蔡遲遲不見錢家仁和舅舅出來，等得焦急萬分。上班時間就要到了，錢家仁叫來出租車，親自送小蔡去上班。李明剛立即趕往變電站，小黃帶人趕往輪渡碼頭實施抓。小蔡上班途中，錢家仁為表達謝意將萬能表送給了小蔡。小蔡到變電站正欲打開萬能表，李明剛及時趕來，在萬能表中找到了炸彈和爆炸裝置。
小黃等人登上輪船，逮捕了徐英，錢家卻不見蹤影。從變電站趕來的李明剛聽說錢家仁不見了，立刻帶著小黃等乘坐汽艇追趕剛剛啟航的輪船，但未發現任何可疑之處。李明剛下令圍著大船繞一圈，在船尾船舵部水面上發現一小片稻草。李明剛覺得可疑，撥開稻草，只見水面上有一根從水下伸出來的白色塑料管。李明剛用手捏住塑料管，稍許，水面上忽然涌起串串氣泡。一會兒，一個人從水里鉆了出來，正是潛伏在輪船舵下的錢家仁。這個陰險惡毒的美蔣特務終于落網，敵特炸毀廣州發電廠的陰謀徹底破產。
駐深圳邊防檢查站的廣州***局偵察員李明剛（林嵐飾）向被調包的老太婆問訊有關情況。
進關的16輛玩具汽車全是帶往廣州的，其中一輛被遺棄在深圳。但在廣州卻查出了16輛車。李明剛
判斷其中一輛肯定是假的，決定立即返回廣州。
何老師的外甥女小蔡（胡玲玲飾）在變電站工作，又愛好無線電，錢家仁（史進飾）見狀心有所動。
偵查員小黃（林書錦飾）向德叔（簡瑞超飾）了解他的侄子林永貴的情況。
李明剛發現林永貴的小汽車并不是稅單上***的，是到廣州后買的，由此確定林永貴就是調包的特務。
林永貴（辜朗輝飾）交代入境的任務就是要炸毀廣州發電廠。李明剛要他配合破案，將功折罪。
李明剛與林永貴前去接頭時，看見一個孩子摔倒，欲扶又止，引起了暗中觀察的女特務徐英的懷疑。
徐英（紅冰飾）向錢家仁匯報發現的疑點，錢家仁決定放棄林永貴，另找其他人實施爆炸行動。
李明剛、小黃等在公園起獲了特務隱藏的一枚炸彈。
李明剛審訊特務后得知炸彈是兩顆，由此判斷有人留下一顆，是想迷惑***人員，另一顆被人拿走了。
李明剛將鞋印照片與錢家仁的鞋進行比對，兩者完全相符，可以確定是錢家仁取走了一顆炸彈。
李明剛把真相告訴何老師（陳天縱飾）后，何老師沒想到住在自己家的錢家仁竟是個特務。
徐英找何老師借噴霧器滅白蟻，實則給錢家仁報警。她突然發現李明剛就是和林永貴一起去接頭的人。
李明剛離開后，錢家仁趕緊從衛生間的水箱里拿出炸彈，安裝在萬能表里。
錢家仁把萬能表送給了小蔡，小蔡很高興。
李明剛在錢家仁送給小蔡的萬能表中找出了炸彈和起爆裝置。
逃跑的特務徐英在客輪上被小黃逮捕。
李明剛在客輪的尾部發現一根從水里伸出的塑料管，確定有人潛伏在水下，便用力捏住塑料管。
潛伏在客輪尾部水下的錢家仁因透氣的塑料管被捏住，無法呼吸，只好浮出水面，束手就擒。
美蔣特務在國慶節前夜炸毀廣州發電廠的陰謀徹底破產，羊城的夜晚火樹銀花燈火通明，絢爛多彩。
